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      1. 開閘七周年兩地互認基金規(guī)模業(yè)績雙豐收

        更新時間:2022-06-27 08:36:52作者:佚名

        開閘七周年兩地互認基金規(guī)模業(yè)績雙豐收

        今年是香港回歸祖國25周年,也是《香港互認基金管理暫行規(guī)定》實施7周年。兩地互認基金運作近七年來,基金管理規(guī)模不斷擴大,長期投資業(yè)績不俗,兩地投資者認可度持續(xù)提升,取得了積極的發(fā)展成果。

        運作已接近7年

        兩地互認基金成果顯著

        截至2022年一季末,已注冊內(nèi)地互認基金數(shù)量為50只(不同基金份額分開計算),規(guī)模合計為1090.63億元;已注冊香港互認基金達到115只,其中披露季報數(shù)據(jù)的10只產(chǎn)品規(guī)模合計為373.51億元。

        兩地互認基金運作七年來,皆取得不俗的業(yè)績。

        截至6月20日,內(nèi)地互認基金成立以來平均年化回報5.32%,匯豐晉信動態(tài)策略H最高,年化回報超過20%;上投摩根新興動力H、易方達科翔、華寶動力組合等多只基金年化回報也超過15%。

        由于當前港股市場仍處相對低位,港股互認基金的投資回報略遜一籌。

        截至6月20日,港股互認基金自成立以來平均回報-2.82%,但也有不少基金成立以來逆市斬獲正收益。比如,摩根太平洋證券基金PRC-RMB HDG成立以來年化回報超過10%,惠理高息股票基金、摩根亞洲增長基金CNY HDG等年化回報也超過8%。

        “促進兩地資本市場互聯(lián)互通,是中國金融市場發(fā)展的重要趨勢。”匯豐晉信基金總經(jīng)理李選進表示,對于香港投資者來說,有機會借道南下互認基金分享內(nèi)地經(jīng)濟高速發(fā)展、產(chǎn)業(yè)結(jié)構升級轉(zhuǎn)型的紅利。對于內(nèi)地投資者來說,則可進一步拓寬投資視野,將投資布局延伸至更多區(qū)域和領域。

        華夏基金也表示,促進香港和內(nèi)地資本市場的互聯(lián)互通,推動中國資管機構和資本市場對外開放,是近年來中國金融市場發(fā)展的重要趨勢,兩地基金互認是這一趨勢在基金領域的實踐和體現(xiàn)。

        行健資產(chǎn)管理行政總裁顏偉華表示,在2010年行健的香港公募基金誕生之時,就選擇了以香港作為基金注冊地,目標是等時機成熟、政策完備后,進入中國市場。這在當時香港的基金市場絕對是“非主流”的設計。但正是這樣的設計,2015年建立基金互聯(lián)互通機制時,行健宏揚中國基金能成為首批與內(nèi)地投資者見面的香港基金。

        在兩地資本市場互聯(lián)互通機制下,內(nèi)地香港互認基金業(yè)務也受到多家資管機構的高度重視。

        華夏基金一直十分重視兩地互認基金業(yè)務。2015年,華夏基金旗下華夏興和和華夏回報率先成為南下互認基金,2021年,華夏基金子公司華夏基金(香港)旗下的華夏精選固定收益成為北上互認基金。

        顏偉華也表示,在投研上,公司一直追求差異化的倉位部署,致力于通過原創(chuàng)基本面研究,發(fā)掘差異化的港股回報。此外,在與投資者溝通方面,也盡可能更加貼近內(nèi)地投資者的偏好。

        互認基金發(fā)展前景依然廣闊

        “隨著陸港互通業(yè)務的不斷發(fā)展成熟,兩地投資者對互認基金認可度提高,未來互認基金仍有很大的發(fā)展空間?!鄙贤赌Ω鹣嚓P人士稱,為促進互認基金不斷發(fā)展壯大,對于內(nèi)地互認基金差異化產(chǎn)品供給、強化核心投資能力、以及持續(xù)的品牌宣傳與投資者教育將是內(nèi)地基金公司在香港推動互認基金銷售的關鍵因素。

        顏偉華也表示,由于之前房地產(chǎn)在居民資產(chǎn)配置中相對超配,相信未來房地產(chǎn)資產(chǎn)比例會逐步下降,金融資產(chǎn)比例會上升,終究會步入全球資產(chǎn)配置階段,互認基金作為內(nèi)地居民投資海外的渠道之一,長期來看前景廣闊。

        博時基金表示,基金互認對中國資本市場的開放與中國資管機構實施國際化戰(zhàn)略具有深遠意義。通過互認基金的業(yè)務模式,基金公司可以以低成本方式實現(xiàn)績優(yōu)旗艦基金在境外的銷售。

        為了促進互認基金的長遠發(fā)展,博時基金建議進一步簡化互認基金的申請流程,不斷擴充互認基金的數(shù)量與品類。另一方面,在條件成熟的情況下,進一步放寬對互認基金的業(yè)務限制,提升業(yè)務的靈活性,比如放松北上基金內(nèi)地銷售規(guī)模不超過50%的限制等。

        本文標簽: 基金  華夏基金  顏偉華  行健